EDP Renováveis - PSI 20 (ticker: EDPR)

A EDP Renováveis teve um comportamento muito interessante de Novembro de 2010 a Maio deste ano. Valorizou +- 42%, tendo um ganho de 1,55€. Neste ponto, não consegue romper o anterior higher high e entra em correcção. Actualmente já perdeu +- 20%, desvalorizando +- 1,00€.

gráfico semanal 2008-2011

A EDP R têm tido um comportamento técnico interessante. Respeito pelos suportes/resistências, atinge sempre as projecções dos rectângulos onde anda a lateralizar. Foi assim na subida acima referida, tal como acabou de se verificar na actual desvalorização.

gráfico diário

Em breve o suporte do rectângulo onde andou a lateralizar no inicio deste ano deve ser colocado à prova. Caso não consiga resistir, fica caminho aberto para os seus mínimos históricos. Não encontro nenhum suporte consistente entre os 4,16 e os 3,65.

A tendência de longo e curto prazo são claramente descendentes, apenas a de médio prazo é neutra.

Compreendo que possa existir a tentação de abrir posições juntos dos 4,16. No entanto aconselho stops um pouco apertados. Eu apenas encontro um argumento para estar longo: a tendência neutra do corrente ano. Mas é um argumento pouco válido. Na minha forma de analisar o mercado...

Euro - Dólar (ticker: EURUSD)

O par do Euro com o Dólar acabou por activar o seu H&S, visível no gráfico de 1 hora. No inicio da madrugada atinge o target e corrige.

gráfico 1 hora

Neste momento existe uma possível bandeira. A sua projecção é de +-430 pips. Brutal! O seu target fica nos +-1,459, valor muito próximo do seu anterior higher low na gráfico diário.

gráfico diário

Sinceramente desconfia desta amplitude. No entanto caso ela seja quebrada para norte, espero um pullback à linha superior para entrar longo, tal como fiz no assinalado H&S (fechei a posição ontem ao fim da tarde).

Galp - PSI 20 (ticker: GALP)

A Galp teve nova sessão cheia de volatilidade, oscilando 0,60 €. Acabou por fechar neutra. Ontem encerrou o gap aberto no passado dia 30 de Junho, com um volume normal, ligeiramente acima da sua média. Importante por ter sido num dia de pânico, na nossa bolsa.

Curiosamente, os extremos desta sessão tocaram nos 2 pontos, que defini na anterior mensagem, como locais de compra.

gráfico diário

Pode ter deixado ficar um Harami Cross, podendo levar a novo movimento ascendente.

Continuando a seguir o meu plano de trade na galp, tenho uma posição aberta nos 14,49 e vendi com um ganho residual  a que comprei nos 15,90. Hoje entrei novamente nos 15,22. O stop já está junto desse ponto e o take profit quase foi disparado hoje. Acabei por o subir para os 16,30, após o fecho.

S&P 500 - índice americano

O S&P 500 ontem deixou um possível Inverted Hammer. Hoje está a confirmar essa candlestick, pelo menos até ao momento. Sobe +-1,20%, ganhando +- 15 pontos.

gráfico diário

No entanto, observando um gráfico de 1 hora dos CFDs, existe uma possível figura bearish a ser formada, uma rising wedge. A sua projecção é de +-23 pontos, o que atira o target para perto da zona de suporte dos 1295 pontos.

gráfico 1 hora CFD

Como ainda estou curto no CAC40 não abri posição curta no S&P 500. Mas espero os 1300 para entrar longo. Caso a linha superior da figura seja quebrada, espero um posterior pullback aos 1330 pontos para entrar longo.

Euro - Dólar (ticker: EURUSD)

O par do Euro com o Dólar está a negociar, desde esta manhã, acima dos 1,403. Ontem foi testar a zona de suporte e reagiu bem aos 1,382. Neste momento parece que quer ir ao encontro da LTA recentemente cortada.

Observando um gráfico de 1 hora, existe um H&S activado hoje de manhã.

gráfico 1 hora

A sua projecção é de +-215 pips, o que atira o target para os 1,426.

Eu só agora observei esta figura. Provavelmente identifiquei muito tarde, perdendo uma boa oportunidade. Caso a neckline seja testada novamente, ainda fico tentado a entrar longo.

Alcoa Inc. - NYSE (ticker: AA)

A Alcoa apresentou resultados na passada segunda-feira, após o fecho do mercado. Apesar dos lucros elevados, a perspectivas de crescimento para os próximos meses são baixas. A cotação acabou por ter uma oscilação perfeitamente normal na sessão de ontem.

A tendência de longo prazo continua ascendente (bem demonstrada pela LTA com 2 anos e meio), a de médio prazo está neutra (lateraliza desde Fevereiro) e nos últimos 3 meses é descendente.

gráfico semanal 2008-2011

Os urso em Maio deste ano ganharam força quando quebraram a linha inferior do triângulo simétrico. A sua projecção quase foi alcançada, parando a descida perto da importante zona de suporte, nos 14,85. Aqui os longos conseguiram levar a cotação para norte, mas sem convicção. Ficou formado novo lower high, o 4º consecutivo nos últimos 3 meses.

gráfico diário

Neste momento a cotação evolui entre a LTA de longo prazo e a LTD de curto prazo. Quem vai ganhar?

Nos últimos 2 dias os volumes aumentaram significativamente, mas foram as sessões antes e depois da apresentação de resultados. Curiosamente as ultimas 2 velas foram a favor dos longos. Primeiro um Hammer e depois um Inverted Hammer. Ambas podem provocar uma inversão de sentido fraco a moderado.

Para quem está fora e quer entrar, o melhor será esperar a quebra da LTD, ou nova aproximação junto da LTA/zona de suporte.

General Electric Company - NYSE (ticker: GE)

A General Electric continua a negociar entre a LTA e a LTD, ambas de muito longo prazo.

gráfico semanal 2008-2011

A quebra de uma dessas linha de tendência vai marcar o rumo dos próximos meses.

A tendência de médio e curto prazo está descendente. Vêm fazendo sucessivos lowers higs. Ontem aproximou-se da LTA e do suporte dos 18,15. Acabou por deixar um Inverted Hammer, o que pode indicar uma correcção fraca a moderada.

gráfico diário

Perante estes 2 pontos importantes para os touros, os 18,30-18,15 podem ser um bom ponto para uma posição longa. O stop acaba por ficar nos 17,80. Caso a LTA e o suporte sejam quebrados, os pressupostos da entrada desaparecem..

PSI 20 - Índice portugês

O PSI-20 teve uma sessão verdadeiramente espectacular. Chegou a perder +-3,20% nas primeiras horas de negociação, fechando com um ganho de 0,94%.

Considero interessante referir dois momentos importantes da historia recente do PSI-20. Em Janeiro de 2010 começaram os primeiros rumores das dividas publicas da zona euro. O nosso índice desvaloriza perto de 20% em apenas 4 semanas. Em Abril do mesmo ano, voltaram em força os receios das dívidas publicas dos PIIGS. O PSI-20 volta a desvalorizar +-21%, curiosamente também em 4 semanas..



gráfico semanal 2007-2011

Desde Fevereiro deste ano o problema nacional do défice publico volta a perturbar a sua evolução. A descida não foi rápida como no ano anterior, mas desde esse mês já perdeu 19%!

Hoje a cotação foi ao encontro de uma importante zona de suporte, entre os 6685 e os 6590 pontos, cheio de momentum (talvez o correcto seria escrever pânico-finalmente!)  e neste ponto os ursos aliviaram posições. Acabou por fazer uma vela muito interessante, enorme, cheio de volume.

gráfico diário

Curiosamente foi nesta zona que em Abril/Maio de 2010 as descidas pararam. Também nessa altura a volatilidade foi muito grande, gerando igualmente velas grandes e com sombras enormes.

Normalmente estas velas definem zonas importantes para futuras referencias. Por isso, costumam marcar extremos e reacções fortes. Pelo menos no curto prazo. Mas também é fundamental referir que habitualmente, depois dos mercados voltarem a acalmar, esses pontos voltam a ser testados. Ou seja, em breve devemos ter novamente o PSI-20  nos 6685. Como positivo, podemos ter finalmente um ponto como referencia para um fundo. Assim espero...

Halliburton Company - NYSE (ticker: HAL)

A Halliburton Company continua a ser uma das cotadas mais Bull entre as que acompanho do mercado americano. No passado dia 7 atinge máximos de 3 anos e fica apenas a 0,80 USD do seu máximo histórico, alcançado em Junho de 2008.

gráfico semanal 2006-2011

Depois de 3 meses a lateralizar entre os 51,25 e os 44,50, quebrou para norte na semana passada. A projecção deste rectângulo é de 6,75 USD, o que atira o target para os 58 USD.

Ontem, dia de pânico nos mercados ocidentais, aproximou-se do agora suporte dos 51,25 e reagiu muito bem.



gráfico diário

Eu tenho uma ordem de compra nos 51,05 esperando um pullback a essa zona. Stop fica nos 47,90 e take profit em novos máximos, perto da projecção do rectângulo. Este será um trade para o longo prazo.

Euro - Dólar (ticker: EURUSD)

O par do Euro com o Dólar leva 6 dias consecutivos no vermelho, perdendo +-700 pips nesse período.

A semana começou de uma forma estranha, mas que dava o mote para este inicio de semana. Entre as 20h00 de Domingo e as 22h00 perde +- 90 pips. Raramente existiu um movimento com essa amplitude na sua historia. No final de segunda-feira já valia menos 260 pips.

gráfico diário

Hoje o EurUsd foi tocar na parte superior da zona de suporte dos 1,383-1,369 e reagiu.

Observando mais de perto, um gráfico de 4 horas, o RSI  atingiu valores negativos recorde do ultimo ano de negociação. Negociando perto da zona de suporte, nestas condições, parece normal existir uma correcção.

Um pullback aos 1,403-1,397 para perfeitamente normal. No caso da correcção ser mais ampla pode atingir a anterior LTA, neste momento nos 1,417.

gráfico 4 horas

Eu acabei de fechar a minha posição curta nos 1,384. Volto a entrar curto apenas num pullback à LTA quebrada ontem ou na quebra dos 1,383.

CAC 40 - Índice francês

O CAC 40 está com uma enorme volatilidade nas ultimas sessões.

A derradeira semana de Junho foi marcada por uma excelente reacção por parte dos touros. Em 5 sessões consegue valorizar 6,7%. A semana passada andou estável, mas na sexta-feira sofre uma queda superior a 2%. Hoje praticamente anulou os recentes ganhos.

gráfico diário

Fechou muito perto da LTA de longo prazo e dos 3800 pontos, zona de resistência/suporte no ultimo semestre de 2010. O volume foi o mais alto do ultimo mês.

Considero este ponto fundamental para os touros. A tendência de curto e médio prazo está neutra, apesar dos recentes lowers highs. Caso seja quebrada esta zona, é feito novo lower low, levando a tendência, nestes time frames, para o lado dos ursos.

Eu estou curto no CAC desde os 4005 pontos. O meu stop profit está nos 3860 pontos e o take profit nos 3700. Caso a LTA e os 3800 sejam quebrados, começo a pensar num reforço.

S&P 500 - índice americano

O S&P 500 teve uma semana relativamente neutra, tendo valorizado 0,31%. Deixou ficar um pequeno Doji no gráfico semanal. Este tipo de candlestick têm provocado,nos últimos meses, uma inversão de sentido.

gráfico semanal 2008-2011

Na passada quinta-feira conseguiu furar a recente resistência dos 1345 pontos, dando a ideia de novo ataque a máximos. Afinal na sessão seguinte fecha abaixo desse ponto, deixando uma espécie de Harami.



gráfico diário

Na mensagem que escrevi, no dia 7 deste mês, fiz referência a uma possível Broadning Top em CFDs. Na sessão desse dia quebra a linha superior da mesma, o que inviabilizava a figura. Hoje vendo a sua linha inferior ser testada e quebrada, poderá ter sido um falso break?



gráfico 2 horas CFDs

A projecção é agora de 23 pontos, o que atira o target para os +-1305 pontos.

Custa ver o meu stop estourado na sexta-feira e o S&P 500 agora nos 1327 pontos. Neste momento não penso abrir posições neste índice.

Euro - Iene (ticker: EurJpy)

O cross do Euro com o Iene têm andado afastado das minhas analises e investimentos. Ele normalmente é muito regular nos seus padrões. Nos últimos meses têm fugido desta condição. Assim preferi manter-me afastado.

A tendência do muito longo prazo continua bearish, a de longo, médio e curto prazo neutra.

gráfico semanal 2006-2011

Desde Maio têm vindo a lateralizar entre os 117,8 e os 113,4. A resistência/suporte dos 115,4 não teve qualquer na evolução da cotação neste período.

gráfico diário

Como o EurJpy está num período de lateralização, o RSI e o PKS acabam por ser uma interessante ajuda. Ambos estão bastante sobrevendidos, relativamente perto da já referida zona de suporte. Parece normal uma reacção dos longo neste ponto.

gráfico 4 horas

DAX 30 - Índice alemão

O DAX 30 têm tido um percurso muito idêntico aos principais índices americanos. É claramente o único índice europeu a ter esta brilhante prestação.

No inicio de Maio atinge máximos de 3 anos. Consegue ultrapassar o máximo/resistência dos 7454 pontos, mas rapidamente entra em correcção. Desvaloriza +- 8%, perdendo +- 615 pontos durante mês e meio. Nas ultimas 2 semanas consegue ter a bonita recuperação de 6,3%. Os volumes foram sempre normais, dentro da sua média.

gráfico semanal 2007-2011

A vela semanal que deixou pode ser uma Shooting Star, que pode provocar uma correcção fraca a moderada.

A reforçar esta vela semanal existe um possível padrão de candlestick, um Engulfing Bearish, nas ultimas 2 sessões.

gráfico diário

Eu espero esta possível correcção para voltar a entrar longo. Estava longo desde os 7070 pontos e fechei posição muito cedo, nos 7315 pontos, devido à recente resistência (agora suporte) dos 7310 pontos. Este valor é aproximadamente os 50% de retracement de fibonacci, da recente subida. A minha ordem vai ficar junto desse valor.

Tal como venho afirmando, eu quando quero estar longo num índice europeu escolho sempre o DAX. Tal como quando estou curto, escolho o CAC 40. Na passada quinta-feira fiquei curto neste aos 4005 pontos. A minha ordem para sair está nos 3890 pontos. Este valor corresponde igualmente aos 50 % de retracement...